🐋
Handel wielorybami

Formacje Świecowe Część 4: Złożone Bazy, Szczyty i Struktury Zakresu

W Częściach 1–3 przyjrzeliśmy się:

  • Psychologii pojedynczych świec
  • Klasycznym formacjom 2–3 świecowym (objęcie, inside bar, gwiazda poranna/wieczorna, itp.)
  • Jak te formacje oddziałują ze wsparciem/oporem i strukturą swingu

Od Części 4 wychodzimy poza czyste, podręcznikowe kształty i skupiamy się na:

Złożonych bazach, złożonych szczytach i strukturach zakresu które będziesz widzieć znacznie częściej na prawdziwych wykresach.

Główna idea pozostaje ta sama:

"Formacja" to nie pojedynczy ładny słupek, ale podsumowanie powtarzających się prób w strefie cenowej.

1. Najpierw zobacz złożone bazy i szczyty jako obraz

Zacznijmy od wizualizacji wysokiego poziomu, zanim przejdziemy do szczegółów.

Po lewej stronie widzisz złożoną bazę. Po prawej stronie, złożony szczyt.

Kluczowe punkty wspólne:

  • Żadna pojedyncza świeca nie wygląda jak "idealna formacja"
  • Ale wiele świec powtarza podobny komunikat
  • Wokół wsparcia lub oporu tworzy się struktura, gdy te próby się kumulują

Ta struktura jest tym, co ostatecznie staje się:

  • Podwójnymi dnem/szczytem
  • Głową z ramionami
  • Szczytami i dołkami zakresu

Innymi słowy, złożone bazy/szczyty są szkieletem większych formacji wykresów.

2. Złożone bazy: powtarzające się niepowodzenia w przełamaniu wsparcia

Przyjrzyjmy się najpierw złożonej bazie.

2-1. Główna idea

Typowa złożona baza ma:

  • Poprzedni ruch w dół do wsparcia
  • Kilka prób pchnięcia niżej
  • Serię płytszych dołków i nieudanych przełamań powyżej wsparcia

W tej strefie:

  • Strona sprzedająca wciąż próbuje przedłużyć trend spadkowy
  • Ale każda próba spotyka się z kupnem i pokrywaniem krótkich pozycji
  • Z czasem, "coraz trudniej jest pchnąć cenę niżej" staje się widoczne w cenie

2-2. Czytanie struktury na poziomie świecy

W uproszczeniu, złożona baza zwykle pokazuje:

  • Jedną lub dwie silne niedźwiedzie świece w strefie
  • Po których następują nieco mniejsze niedźwiedzie korpusy
  • Świece typu pin-bar / doji z długimi dolnymi cieniami
  • Następnie wyższe dołki z mniejszymi korpusami, czasami zmieniające się w bycze

Zamiast próbować oznaczyć pojedynczy słupek jako "setup na long", bardziej zależy nam na:

"Czy w całym tym obszarze, sprzedający wielokrotnie nie potrafią przedłużyć ruchu?"

2-3. Gdzie to ma większe znaczenie

Złożone bazy mają znacznie większą wagę, gdy tworzą się:

W takich przypadkach, złożona baza może być obszarem kandydującym do rozpoczęcia nowego swingu w górę.

3. Złożone szczyty: rozłożone szczyty poniżej oporu

Teraz spójrzmy na lustrzane odbicie: złożony szczyt.

3-1. Główna idea

Złożony szczyt to w istocie:

  • Poprzedni trend wzrostowy do oporu
  • Niepowodzenie w przebiciu za jednym zamachem
  • Kilka szczytów rozłożonych tuż poniżej poziomu, po których następuje zwrot w dół

Tutaj, w górnej strefie:

  • Strona kupująca wciąż próbuje pchnąć wyżej
  • Podaż pojawia się wielokrotnie w pobliżu tego samego obszaru
  • Widzisz dowody na to, że "coraz trudniej jest pchnąć cenę wyżej"

3-2. Struktura na poziomie świecy

Uproszczony złożony szczyt często obejmuje:

  • Jedną lub dwie silne bycze świece w opór
  • Więcej świec z podobnymi lub nieco wyższymi szczytami
  • Rosnące górne cienie, kurczące się korpusy w pobliżu szczytów
  • Ostatnią niedźwiedzią reakcję odpychającą od strefy

Zamiast zapamiętywać dokładny kształt, skup się na:

Jak gonienie longów, realizacja zysków i nowe shorty oddziałują wokół pasma oporu.

3-3. Dlaczego to nie zawsze jest "szczyt"

Nawet po utworzeniu się złożonego szczytu:

  • W silnym trendzie, cena może
    • Krótko się cofnąć
    • Następnie przełamać zakres i kontynuować wyżej

Więc traktowanie każdego złożonego szczytu jako "ostatecznego szczytu" i zajmowanie dużych pozycji przeciwko trendowi jest niebezpieczne.

W praktyce, złożony szczyt jest bardziej sygnałem, że:

  • "Warunki stają się tutaj mniej korzystne dla nowych longów"
  • Zarządzanie ryzykiem dla istniejących longów powinno zostać dostosowane (wielkość, dźwignia, umiejscowienie stopa)

4. Zakresy zbudowane ze złożonych baz i szczytów

Złożone bazy i szczyty naturalnie łączą się w zakresy.

Wiele zakresów to po prostu:

  • Złożone bazy grupujące się w pobliżu dolnej granicy
  • Złożone szczyty grupujące się w pobliżu górnej granicy

4-1. Dołki zakresu: klastry złożonych baz

W pobliżu dołków zakresu często widzisz:

  • Kilka podobnych dołków
  • Cienie i świece typu pin-bar
  • Wolumen koncentrujący się wokół dna zakresu

Razem wzięte, mówi to:

"Za każdym razem, gdy cena tutaj spada, ktoś wkracza."

Z perspektywy większej formacji, te bazy mogą być częścią:

  • Podwójnych den
  • Potrójnych den
  • Dołków zakresu, które później tworzą bazę wybicia

4-2. Szczyty zakresu: klastry złożonych szczytów

W pobliżu szczytów zakresu, masz tendencję do widzenia:

  • Kilku podobnych szczytów
  • Górnych cieni i małych korpusów
  • Skoków wolumenu, gdy cena dotyka granicy

To mówi ci:

"Za każdym razem, gdy cena szturcha ten obszar, podaż pojawia się ponownie."

Te złożone szczyty mogą ewoluować w:

  • Podwójne szczyty
  • Potrójne szczyty
  • Szczyty głowy z ramionami

w zależności od szerszej struktury swingu.

5. Kompresja i wybicie: magazynowanie energii przed ruchem

Częstą ewolucją złożonych struktur jest:

Kompresja → wybicie → retest.

5-1. Jak wygląda strefa kompresji

W strefie kompresji zazwyczaj zauważysz:

  • Korpusy świec stają się mniejsze
  • Zakresy high–low stopniowo się zwężają
  • Widoczne spowolnienie w przeciąganiu liny między kupującymi a sprzedającymi

Jest to w istocie obszar, gdzie:

"Żadna ze stron nie jest chętna ani zdolna do mocnego pchnięcia — jeszcze."

Kompresja często tworzy się:

  • Na szczycie złożonej bazy
  • Tuż poniżej złożonego szczytu

Obraz w tym rozdziale to przypadek bazowy; później wrócimy do kompresji w Formacjach Niepowodzenia i Pułapkach z perspektywy szerszej formacji.

5-2. Wybicie i retest

Gdy kompresja się kończy, często widzisz:

  1. Świecę o szerokim zakresie wybijającą powyżej lub poniżej zakresu
  2. Retest dawnej granicy (cena ponownie odwiedza starą krawędź zakresu)
  3. Jeśli ta granica się utrzyma, może rozpocząć się nowa noga trendu

Z drugiej strony:

  • Jeśli cena wybija, a następnie szybko spada z powrotem do zakresu,
  • To nieudane wybicie może być samo w sobie silną pułapką i setupem odwrócenia.

Połączymy to bardziej wyraźnie z nieudanymi formacjami w późniejszych rozdziałach.

6. Praktyczna lista kontrolna dla złożonych struktur

Oto praktyczna lista kontrolna, której lubię używać podczas pracy ze złożonymi bazami/szczytami i zakresami:

  1. Nie poluj na pojedynczy "idealny słupek sygnałowy"

    • Zamiast czekać na jeden podręcznikowy pin bar lub świecę objęcia,
    • Zapytaj: "W całym tym obszarze, która strona ciągle nie robi postępów?"

  2. Zawsze dopasuj do wyższego interwału czasowego

    • Czy ta złożona struktura to:
      • Tylko szum na wykresie dziennym?
      • Czy siedzi tuż na kluczowym wsparciu lub oporze 4H/1D?
    • Użyj Interwałów Czasowych aby mieć na widoku szerszy obraz.

  3. Nałóż wolumen

    • Dla złożonej bazy:
      • Czy wolumen grupuje się wokół dolnych części świec?
    • Dla złożonego szczytu:
      • Czy widzisz skoki wolumenu w pobliżu szczytów?

  4. Szanuj pozycję wewnątrz zakresu

    • Złożone struktury w środku zakresu są często mniej informacyjne kierunkowo.
    • Nadaj większą wagę strukturom, które tworzą się w pobliżu górnej lub dolnej granicy zakresu.

7. Następny krok: zaawansowane formacje świecowe i pułapki

W tej Części 4:

  • Wyszliśmy poza małe, czyste formacje
  • Przyjrzeliśmy się złożonym bazom i szczytom
  • Zobaczyliśmy, jak zakresy są budowane z tych klastrów
  • Wprowadziliśmy sekwencje kompresja → wybicie → retest

Na prawdziwych wykresach napotkasz te niedoskonałe, nakładające się struktury znacznie częściej niż podręcznikowe podwójne szczyty/dna.

W następnym rozdziale, Formacje Świecowe Część 5: Zaawansowane Formacje i Pułapki, będziemy:

  • Studiować struktury pułapek powszechnie spotykane wokół złożonych baz/szczytów
  • Patrzeć na fałszywe sygnały odwrócenia wewnątrz silnych trendów i nieudanych formacji
  • Badać pułapki oparte na świecach na wielu interwałach czasowych

wszystko z perspektywy poziomu świecy.

Ponownie, kluczowe pytanie pozostaje:

Zamiast "Czy ta formacja jest ładna?" zapytaj "Która strona wielokrotnie zawodzi w tym obszarze i jak?"