Das Spiel der Wahrscheinlichkeit
Beim Trading geht es nicht darum, die Zukunft zu erraten, sondern Wahrscheinlichkeiten zu managen.
Die erste Frage, die sich viele Trading-Anfänger stellen, ist: „Wird der Markt heute steigen oder fallen?“
Trader, die jedoch dauerhaft am Markt überleben, haben eine etwas andere Perspektive.
Trading ist das Managen von Wahrscheinlichkeiten, nicht von Vorhersagen.
In dem Moment, in dem Sie diesen Satz verstehen, wird Ihre Sicht auf den Markt klarer und emotionale Schwankungen nehmen ab.
🎲 Warum ist Wahrscheinlichkeit wichtig?
Was wir direkt handhaben, scheint der „Preis“ zu sein, aber
in Wirklichkeit ist das, womit Trader konfrontiert sind, Unsicherheit (uncertainty).
- Niemand kann die Marktrichtung zu 100 % vorhersagen.
- Aber es ist durchaus möglich zu beurteilen: „Ist die Wahrscheinlichkeit für einen Anstieg an diesem Punkt höher?“
- Ein Trader ist letztendlich jemand, der einen probabilistischen Vorteil wählt.
Nehmen wir zum Beispiel an, es gibt eine gezinkte Münze, die zu etwa 55 % Kopf zeigt.
Langfristig wird diese Münze öfter Kopf zeigen, aber
kurzfristig kann mehrmals hintereinander Zahl kommen.
Trading ist genauso.
- Verluste können auch bei Positionen mit hoher Wahrscheinlichkeit auftreten
- Gewinne können auch bei Positionen mit niedriger Wahrscheinlichkeit erzielt werden
Deshalb ist Trading eine schwierige, aber interessante Tätigkeit.
📌 Wer länger durchhält gewinnt, nicht wer die Richtung errät
Anfänger versuchen, die Marktrichtung zu erraten.
Aber erfahrene Trader suchen danach, wo die Wahrscheinlichkeit hoch ist.
Der legendäre Trader Ed Thorp sagte einmal:
„Trading ist keine Vorhersage, sondern der Prozess der Kombination von Wahrscheinlichkeit und Risiko.“
Er war tatsächlich einer der ersten Trader, der die Wahrscheinlichkeitstheorie auf den Markt anwandte, und
seine Methode ist auch im heutigen Kryptomarkt noch gültig.
Alles, was wir in Zukunft behandeln werden, wie
- Marktstruktur
- Kerzen (Candles)
- Volumen
- Trend
- Trading-Systeme
sind letztendlich Werkzeuge, um wiederholt probabilistisch günstige Momente zu finden.
📈 Warum ist das Konzept der Wahrscheinlichkeit im Kryptomarkt wichtiger?
Der Kryptomarkt ist eine Umgebung, die viel schwieriger vorherzusagen ist als andere Märkte.
- 24-Stunden-Markt, der sich den ganzen Tag bewegt
- Extreme Volatilität
- Nachrichten spiegeln sich sofort im Preis wider
- Struktur, in der sich Individuen, Institutionen und Bots mischen
In einem solchen Markt funktioniert „Vorhersage“ fast nicht.
Aber die Strategie, nur probabilistisch günstige Positionen zu wählen, funktioniert.
🧠 Veränderungen durch wahrscheinlichkeitsbasiertes Denken
Wenn Sie anfangen, auf Basis von Wahrscheinlichkeiten zu denken, treten folgende Veränderungen auf:
- Sie sind emotional weniger erschüttert, auch wenn Ihre Vorhersage falsch ist
- Verluste zu begrenzen (Stop Loss) wird relativ einfacher
- Erzwungene Einstiege oder emotionales Trading nehmen deutlich ab
- Sie wählen nur Positionen mit hohem Erwartungswert (Risk/Reward)