แนวรับและแนวต้าน: ทำไมราคาถึงหยุดและเด้งกลับ

เมื่อดูกราฟ คุณจะเกิดความคิดนี้ขึ้นมาโดยธรรมชาติ:

"ทำไมมันถึงหยุด เด้ง หรือทะลุผ่านในช่วงราคาเดิมๆ ซ้ำแล้วซ้ำเล่า?"

ในตลาด มีจุดที่ผู้เข้าร่วมจำนวนมากรู้สึกว่า
"ตรงนี้ราคาถูก" หรือ "ตรงนี้ราคาแพง"

จุดเหล่านี้คือ:

• แนวรับ (Support):
  → ช่วงที่ราคาลงมาแล้ว หยุดหรือมีแนวโน้มที่จะเด้งกลับขึ้นไป
• แนวต้าน (Resistance):
  → ช่วงที่ราคาขึ้นไปแล้ว ติดขัดหรือมีแนวโน้มที่จะย่อตัวลงมา

ในบทความนี้ เราจะครอบคลุม:

• แนวคิดพื้นฐานของแนวรับและแนวต้าน
• เหตุผลที่ควรมองเป็น โซน (Zone) ไม่ใช่เส้น (Line)
• วิธีการเลือกระดับสำคัญในกรอบเวลาที่สูงกว่า (Higher Timeframe)
• โครงสร้างที่แนวรับและแนวต้านเปลี่ยนบทบาท (Support → Resistance และในทางกลับกัน)
• ความเข้าใจผิดเกี่ยวกับแนวรับและแนวต้านที่มือใหม่มักทำ

1. สัญชาตญาณของแนวรับ (Support) และแนวต้าน (Resistance)

หากนิยามอย่างง่ายที่สุด:

• แนวรับ (Support)
  • ช่วงราคาในอดีตที่ราคาลงมาแล้ว แรงซื้อแข็งแกร่งขึ้น
    ทำให้ราคาไม่ลงไปต่ำกว่านั้น
• แนวต้าน (Resistance)
  • ช่วงราคาในอดีตที่ราคาขึ้นไปแล้ว แรงขายแข็งแกร่งขึ้น
    ทำให้ราคาไม่ขึ้นไปสูงกว่านั้น

กล่าวคือ,
แนวรับและแนวต้านสามารถมองได้ว่าเป็นร่องรอยของ "จุดที่แรงซื้อและแรงขายปะทะกันอย่างรุนแรงในอดีต"

แตะเพื่อซูม

ดังภาพด้านบน:

• เมื่อราคาเข้าใกล้โซนสีน้ำเงินด้านล่าง แรงฝั่งซื้อจะแข็งแกร่งขึ้น ทำให้ราคามักจะเด้งกลับขึ้นไป
• เมื่อราคาเข้าใกล้โซนสีแดงด้านบน แรงฝั่งขายจะแข็งแกร่งขึ้น ทำให้ราคามักจะติดขัด

หัวใจสำคัญของแนวรับและแนวต้านคือ:

"จุดที่เคยมีการต่อสู้ในอดีต
มักจะเป็นจุดที่ผู้คนให้ความสนใจในภายหลังด้วย"

ดังนั้น เมื่อราคากลับมาที่ระดับนั้นอีกครั้งในอนาคต
จึงมีความเป็นไปได้ที่ผู้เข้าร่วมตลาดจะแสดงปฏิกิริยาที่คล้ายคลึงกัน

2. ทำไมต้องมองเป็นโซน (Zone) ไม่ใช่เส้น (Line)

ยิ่งเป็นมือใหม่ ยิ่งพยายามมองแนวรับและแนวต้านเป็น เส้นเดียวที่แม่นยำ

"ราคาจะเด้งที่ $23,456 อย่างแน่นอน"

แต่ตลาดในความเป็นจริง:

• สภาพคล่อง (Liquidity), ความคลาดเคลื่อนของราคา (Slippage), ความแตกต่างของราคาระหว่างกระดานเทรด
• ช่วงราคาที่คำสั่งซื้อขายของผู้เข้าร่วมตลาดกระจุกตัวอยู่

ด้วยเหตุผลเหล่านี้,
ราคาจึงไม่ได้ตอบสนองที่ตัวเลขเดิมอย่างแม่นยำเสมอไป

ดังนั้น ในทางปฏิบัติ:

• แทนที่จะเป็นราคาเดียว ให้มองเป็น "ช่วงราคานี้โดยประมาณ"
• การมองเป็น โซน (Zone) ที่มีความหนา จะมีประโยชน์มากกว่า

แตะเพื่อซูม

ดังภาพด้านบน:

• หากแสดงเป็น รูปกล่องที่มีความหนา แทนที่จะเป็นเส้นเดียว
  • การทะลุเล็กน้อย (ไส้เทียนบน/ล่าง)
  • การเคลื่อนไหวที่เกินจริงเล็กน้อย (Spike)

เราสามารถยอมรับสิ่งเหล่านี้และมองในมุมมองว่า "ทั้งช่วงนี้คือพื้นที่ของการต่อสู้"

หากไม่มองแบบนี้:

• เพียงเพราะขีดเส้นต่างกัน 1-2 Tick หรือ 1-2 ดอลลาร์
• คุณจะยึดติดมากเกินไปว่า "เส้นแตกแล้ว / ยังไม่แตก"

3. จุดที่เป็นตัวแทนของแนวรับและแนวต้าน

ไม่สามารถเรียกทุกระดับราคาว่าแนวรับและแนวต้านได้
แต่จุดต่อไปนี้ควรค่าแก่การพิจารณาเป็น ผู้ท้าชิง:

3-1. จุดสูงสุดและจุดต่ำสุดของสวิง (Swing High/Low) ที่โดดเด่น

• เมื่อมองย้อนกลับไปในกราฟ
  จุดสูงสุดและจุดต่ำสุดที่ "สะดุดตา"
• โดยเฉพาะ:
  • จุดที่มี ปริมาณการซื้อขาย (Volume) เข้ามามาก ในบริเวณนั้น
  • จุดเริ่มต้นของ การเคลื่อนไหวที่มีความกว้างมาก

3-2. ขอบบนและขอบล่างของช่วงไซด์เวย์ (Box) ที่ยาวนาน

• หากราคาวิ่ง ไปมาภายในกรอบ เป็นเวลานาน
  • ขอบบนของกรอบ: ผู้ท้าชิงแนวต้าน
  • ขอบล่างของกรอบ: ผู้ท้าชิงแนวรับ

3-3. จุดเริ่มต้นของเทรนด์ที่แข็งแกร่ง

• "จุดเริ่มต้น" ของการขึ้นหรือลงที่รุนแรง
• เมื่อราคากลับมาทดสอบจุดนั้นในภายหลัง
  ตลาดมักจะตอบสนองอีกครั้ง

หลังจากหาผู้ท้าชิงเหล่านี้เจอแล้ว,
ให้นำเนื้อหาจาก กรอบเวลา (Timeframes) มาประยุกต์ใช้:

• เหลือไว้เฉพาะระดับที่มีความหมายในกรอบเวลาที่สูงกว่า
• และในกรอบเวลาที่ต่ำกว่า ให้ใช้โครงสร้างเพื่อ หาจังหวะเข้าที่ละเอียดภายในนั้น

4. พลังของแนวรับและแนวต้านในกรอบเวลาที่สูงกว่า

หนึ่งในหลักการที่สำคัญที่สุดเมื่อจัดการกับแนวรับและแนวต้านคือ:

"ยิ่งเป็นระดับของกรอบเวลาที่สูงกว่า ยิ่งมีความสำคัญ"

ตามที่เห็นใน กรอบเวลา (Timeframes):

• แท่งเทียนกรอบเวลาที่ยาว เช่น รายวัน (Daily), 4 ชั่วโมง (4H)
• จะบีบอัดเวลาและปริมาณการซื้อขายไว้มากกว่า

ดังนั้น:

• จุดที่ราคามักจะติดขัดในกราฟรายวัน
• แนวรับที่รักษาไว้ได้นานในกราฟ 4 ชั่วโมง

มักจะเป็นราคาที่ ผู้เข้าร่วมจำนวนมากเฝ้าดูอยู่
มากกว่าระดับในกราฟ 5 นาที หรือ 15 นาที

แตะเพื่อซูม

ในทางปฏิบัติ มักจะดูตามลำดับนี้:

1. ใน รายวัน/4 ชั่วโมง:
   • ทำเครื่องหมายเฉพาะ โซนแนวรับและแนวต้านใหญ่ๆ ที่โดดเด่นที่สุดก่อน
2. ใน 1 ชั่วโมง/15 นาที:
   • ภายในโซนใหญ่เหล่านั้น
     ดูว่าปฏิกิริยาเกิดขึ้นจริงที่ตรงไหน,
     ปรับแต่งจุดเข้าและจุดออก อย่างละเอียด

การทำเช่นนี้จะช่วยให้:

• ไม่ถูกเหวี่ยงโดยระดับย่อยที่ไม่สำคัญ
• และสามารถใส่รายละเอียดลงไป ในขณะที่เหลือเฉพาะช่วงที่สำคัญจริงๆ ไว้

5. พื้นที่ที่เป็นแนวรับกลายเป็นแนวต้าน และในทางกลับกัน

มีแนวคิดที่มักถูกกล่าวถึงในเรื่องแนวรับและแนวต้าน:

"การกลับบทบาท (Role Reversal)"
ปรากฏการณ์ที่เมื่อแนวรับแตกจะกลายเป็นแนวต้าน,
และเมื่อแนวต้านถูกทะลุจะกลายเป็นแนวรับ

ตัวอย่างเช่น:

• ราคาที่ทำหน้าที่เป็น แนวรับ มาอย่างยาวนาน
  หลังจากถูกทำลายลงอย่างรุนแรง
• เมื่อราคากลับขึ้นมาใกล้จุดนั้นในภายหลัง
  • ครั้งนี้จุดนั้นจะทำหน้าที่เป็น แนวต้าน

หรือสถานการณ์ตรงกันข้ามก็เกิดขึ้นบ่อยครั้ง

แตะเพื่อซูม

หนึ่งในเหตุผลที่ปรากฏการณ์นี้เกิดขึ้นบ่อยคือ:

• คนที่ซื้อ ในช่วงนั้นตอนแรก
  จะเข้าสู่ภาวะขาดทุนเมื่อแนวรับแตก
• เมื่อราคากลับขึ้นมา
  ถึงบริเวณนั้นในภายหลัง
  • ด้วยจิตวิทยาที่ว่า "ครั้งนี้ขอแค่ขายเท่าทุนก็ยังดี"
  • แรงขายจึงอาจจะรุนแรงขึ้น

ในทำนองเดียวกัน:

• เมื่อ ทะลุแนวต้าน ที่ไม่สามารถผ่านได้มานานอย่างรุนแรง
• และราคายืนอยู่เหนือระดับนั้นได้สักพัก
• เมื่อมีการย่อตัวกลับมาทดสอบแนวต้านนั้นอีกครั้ง

ช่วงราคานั้นมักจะเปลี่ยนเป็น แนวรับใหม่

6. ข้อผิดพลาดที่พบบ่อยเกี่ยวกับแนวรับและแนวต้าน

แนวรับและแนวต้านดูเหมือนง่าย
แต่ในทางปฏิบัติก็เป็นส่วนที่เกิดความเข้าใจผิดได้ง่ายเช่นกัน

6-1. "จุดที่เคยตอบสนองครั้งหนึ่ง = กำแพงเหล็กตลอดไป"

• เพียงเพราะจุดหนึ่งเคยรับอยู่ได้ดีในอดีต
  ไม่ได้หมายความว่าจะทำหน้าที่นั้นได้ ตลอดไป
• หากโครงสร้างตลาด, ผู้เข้าร่วม, หรือสภาพแวดล้อมมหภาคเปลี่ยนไป
  ความรู้สึกว่าราคาถูก/แพงที่ราคาเดิมก็จะเปลี่ยนไป

แนวรับและแนวต้านเป็นเพียง จุดที่มีความหมายในเชิงความน่าจะเป็น
ไม่ใช่กำแพงที่ไม่มีวันพัง

6-2. ยึดติดกับเส้นเดียว

• ปรับเส้นไปมาด้วยความแตกต่าง ไม่กี่ Tick/ไม่กี่ดอลลาร์ เช่น 23,500 หรือ 23,520
• และยึดติดมากเกินไปว่า "เส้นแตกหรือไม่แตก"

อย่างที่กล่าวไปก่อนหน้านี้,
ในทางปฏิบัติ การมองเป็น โซน (Zone) นั้นสมจริงกว่ามาก

6-3. ยึดติดกับระดับในกรอบเวลาที่ต่ำเกินไป

• ระดับที่เห็นเฉพาะในกราฟ 1 นาที หรือ 5 นาที
  หากไม่รู้โครงสร้างใหญ่ ก็อาจถูกละเลยหรือทำลายได้ง่ายๆ
• สิ่งสำคัญคือ:
  • ภายในระดับของกรอบเวลาที่สูงกว่า
  • ระดับของกรอบเวลาที่ต่ำกว่า อยู่ในตำแหน่งไหน

หากให้ความสำคัญกับระดับย่อยที่ขัดแย้งกับระดับใหญ่มากเกินไป
จะทำให้เทรดผิดแผนอยู่บ่อยครั้ง

7. เช็คลิสต์ง่ายๆ เมื่อวาดแนวรับและแนวต้าน

เมื่อทำเครื่องหมายระดับบนกราฟจริง,
การถามคำถามเหล่านี้กับตัวเองจะมีประโยชน์

1. ระดับนี้โดดเด่นในกรอบเวลาไหน?
   • รายวัน / 4 ชั่วโมง / 1 ชั่วโมง / 15 นาที?
   • ยิ่งสูง ยิ่งมีโอกาสเป็นระดับสำคัญ
2. เกิดอะไรขึ้นที่ช่วงนี้ในอดีต?
   • การกลับตัวที่รุนแรง?
   • กรอบไซด์เวย์ที่ยาวนาน?
   • ปริมาณการซื้อขายพุ่งสูง (Volume Spike)?
3. ตอนนี้ราคาแสดงปฏิกิริยาอย่างไรที่ระดับนี้?
   • ตามหลัก พื้นฐานแท่งเทียน
     แท่งเทียนแบบไหนกำลังปรากฏ
   • ตามหลัก ปริมาณการซื้อขาย
     ปริมาณการซื้อขายกำลังลดลงหรือเพิ่มขึ้น
4. เมื่อระดับนี้แตก มีโอกาสกลับบทบาทหรือไม่?
   • เป็นจุดที่แนวรับแตกแล้วอาจกลายเป็นแนวต้านหรือไม่
   • เป็นจุดที่ทะลุแนวต้านแล้วอาจกลายเป็นแนวรับหรือไม่

หากตอบคำถามเหล่านี้ไว้,
ในภายหลังเมื่อถึงส่วน รูปแบบ (Patterns) และ กลยุทธ์ (Strategy)
คุณจะสามารถออกแบบได้ชัดเจนขึ้นมากว่า "จะใช้รูปแบบหรือกลยุทธ์ไหนโดยอิงจากระดับนี้"

เนื้อหาที่จะตามมา

แนวรับและแนวต้านคืองานค้นหา
"จุดที่ราคาตอบสนองอย่างมีนัยสำคัญ" บนกราฟ

ในบทความถัดไป เราจะพูดถึง สวิง (Swing) และการปรับฐาน (Correction) โดยจะดูว่า:

• ในเทรนด์หนึ่ง การเคลื่อนไหวไหนคือ คลื่นหลัก (Impulse)
• การเคลื่อนไหวไหนคือ คลื่นปรับฐาน (Correction) ภายในนั้น
• และโครงสร้างคลื่นนี้เชื่อมโยงกับแนวรับและแนวต้านอย่างไร

ติดตามต่อได้ที่ สวิง vs การปรับฐาน