Swing et Correction : Lire les vagues dans une tendance

Les graphiques réels ne sont pas les lignes droites nettes des manuels,
mais plutôt des vagues continues.

• Il y a des segments qui s'étendent fortement dans la direction principale
• Entre eux, il y a des pullbacks et des corrections
• Parfois il y a des segments qui ne bougent que latéralement comme des ranges

La question importante est toujours la même :

« Ce mouvement que je regarde maintenant est-il
le swing principal de la tendance (vague principale),
ou une correction à l'intérieur ? »

Cette distinction permet de :

• Décider où et comment utiliser les niveaux de support/résistance
  créés dans Bases du support/résistance
• Connecter plus naturellement les structures de timeframes supérieurs/inférieurs
  couvertes dans Timeframes

1. Définition intuitive de Swing et Correction

D'abord, commençons avec des définitions très simples.

• Swing
  → Une vague qui s'étend relativement longtemps dans la direction de la tendance
  → Un segment qu'on peut voir comme « cette direction est le protagoniste de ce mouvement »
• Correction
  → Un pullback temporaire/pause qui apparaît entre les swings
  → Un « mouvement de repos » qui ne nie pas la direction du protagoniste

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Comme dans la figure ci-dessus :

• Les vagues qui s'étendent longuement vers le haut (A, C) sont
  des swings haussiers (direction de tendance)
• Les segments qui retracement brièvement vers le bas entre eux (B) sont
  des vagues de correction (pullbacks)

Le point important ici est :

La correction n'est pas « une nouvelle tendance complètement opposée »
mais « une pause à l'intérieur de la tendance existante »

Définir dans votre propre système jusqu'où une correction peut aller
avant de nier la tendance existante est important.

2. Structure des Swings dans les tendances haussières et baissières

Le même principe s'applique aux tendances baissières.

• Tendance haussière :
  • Segments qui s'étendent fortement vers le haut = Swings haussiers
  • Segments qui redescendent brièvement = Corrections baissières
• Tendance baissière :
  • Segments qui s'étendent fortement vers le bas = Swings baissiers
  • Segments qui rebondissent brièvement vers le haut = Corrections haussières

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L'important pour voir les swings et corrections est la taille et direction relatives.

• Exemple de tendance haussière :
  • Monte de 100 points, 120 points, 90 points
  • Avec des pullbacks de 30-40 points entre eux
    → Dans l'ensemble, les swings haussiers dominent encore
• Exemple de tendance baissière :
  • Des vagues descendantes se répètent
  • Même si des rebonds vers le haut se produisent,
    ils ne retracement pas la majeure partie de la baisse précédente
    → Dans l'ensemble, les swings baissiers dominent encore

« Combien de retracement nie la tendance » sera couvert
avec votre système dans les sections Gestion des risques et Stratégies.
Pour l'instant, nous sommes à l'étape de « développer l'œil pour distinguer le rôle des vagues ».

3. Où peut-on dire que Swing et Correction divergent ?

En réalité, vous ne pouvez pas séparer les vagues avec une règle précise.
Pourtant, sans établir de critères,
il devient très difficile de juger « jusqu'où c'est une correction, à partir d'où c'est un retournement de tendance ».

Généralement, ces trois perspectives sont souvent utilisées ensemble :

3-1. Profondeur du prix (combien a-t-il retracé)

Dans une tendance haussière :

• Si ça ne retrace que la moitié ou moins du swing haussier précédent puis remonte
  • Forte probabilité d'être vu comme correction
• Si ça retrace la majeure partie du swing précédent ou casse en dessous
  • Peut être vu comme retournement de tendance ou au minimum le swing haussier précédent est invalidé

De même pour les tendances baissières,
on regarde combien ça a retracé (retracé) vers le haut.

3-2. Longueur du temps (combien de temps ça a duré)

Comme couvert dans Timeframes,
le même mouvement de prix doit être vu avec l'axe du temps.

• Les swings sont généralement des mouvements qui durent plusieurs bougies
• Les corrections sont souvent des pullbacks qui se terminent dans un temps relativement court

Bien sûr il y a des exceptions,

« Une correction qui retrace beaucoup et dure longtemps
peut ne plus être une simple correction »

est une perspective importante.

3-3. Relation avec le Support/Résistance

Comme vu dans Bases du support/résistance :

• Les principales zones de support/résistance
  deviennent des zones candidates jusqu'où les vagues peuvent aller.

Par exemple :

• Si un swing haussier se termine près d'une zone de résistance supérieure
• Et ensuite le prix retrace profondément jusqu'à une zone de support importante inférieure

Ce mouvement peut être une simple correction,
ou le début d'un nouveau swing baissier.

Inversement :

• Si la correction s'arrête avec un volume en baisse
  à une zone de support intermédiaire sur le timeframe supérieur
• Puis un swing haussier continue

Il est plus naturel de voir cette correction comme
un « pullback normal » dans la tendance haussière existante.

4. Le rôle du Swing et de la Correction change selon le Timeframe

Un point important :

La distinction swing et correction
change selon le timeframe

• En regardant le graphique journalier
  • Un mouvement qui semble une « petite correction »
• Sur le graphique 15 minutes
  • Peut être une structure complexe composée de plusieurs swings de tendance et corrections

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En pratique, quand on utilise plusieurs timeframes :

• Timeframe supérieur :
  • Voir la grande direction et structure des swings
  • ex) Sur journalier/4 heures,
    « une correction dans un swing haussier »
• Timeframe principal/inférieur :
  • Agrandir cette zone de correction
  • Trouver les points d'entrée/sortie en regardant
    la structure swing/correction interne

Pensez-le ainsi :

À l'intérieur de la correction du timeframe supérieur,
il y a plusieurs
swings de tendance et pullbacks du point de vue du timeframe inférieur

Donc :

• « Sur quel timeframe vais-je définir les swings »
• « Sur le timeframe un niveau plus bas,
  comment vais-je voir les corrections dans ces swings »

Définir cela à l'avance est important.

La structure 3-timeframes (supérieur-principal-inférieur) discutée dans
Timeframes peut être appliquée directement ici.

5. Connecter Swing et Correction, Support/Résistance, et Volume

Connecter ce que nous avons couvert dans chart-basics jusqu'ici
avec swing/correction donne l'image suivante :

1. Bases du support/résistance
   • Où le prix a souvent réagi → Zones de support/résistance
2. Bases du volume
   • Où l'énergie a été mise dans chaque vague → Volume
3. Swing vs Correction (article actuel)
   • Si ce mouvement est le swing principal ou correction → Rôle de la vague

Par exemple, dans une tendance haussière :

• Dans le swing haussier montant près de la zone de résistance
  • Le volume augmente plus que d'habitude
• Dans la vague de correction qui suit
  • Le volume diminue

Cette structure est généralement :

• Un candidat interprétable comme « correction normale dans une tendance haussière encore vivante »

Inversement :

• Au sommet du swing haussier, ou près des hauts
  • Après un gros spike de volume
• Si la correction baissière qui suit
  • Retrace la majeure partie du swing haussier précédent ou
  • Casse fortement une zone de support importante

Cette zone doit considérer la possibilité que la tendance haussière existante s'est affaiblie,
ou que le début d'un nouveau swing baissier a commencé.

6. Erreurs courantes des débutants sur Swing/Correction

Les concepts de swing et correction semblent simples,
mais les erreurs suivantes arrivent souvent en pratique :

6-1. Essayer de voir chaque petite vague comme un « Swing »

• En ne regardant que les graphiques 1 minute/5 minutes
  • Donner du sens à chaque petite vague
  • Conduit à des conclusions qui ne correspondent pas du tout à la structure supérieure
• Définir un timeframe principal de référence et
  distinguer d'abord swing/correction sur ce timeframe.

6-2. Trader uniquement contre la direction du swing supérieur

• Dans un swing haussier sur journalier/4 heures
  • Continuer à essayer des shorts contre-tendance
    en ne regardant que les petites corrections sur 5 min/15 min
• Finit par être balayé par la grande vague

Le trading de contre-tendance à court terme est plus sûr
à approcher prudemment après avoir accumulé suffisamment d'expérience
avec les structures supérieures.

6-3. Conclure « fin de tendance » quand la correction devient profonde

• Les tendances permettent souvent des corrections profondes
  tout en continuant
• Pas simplement « ça a beaucoup retracé donc la tendance est finie », mais
  • Position par rapport au support/résistance
  • Réaction du volume
  • Structure des timeframes supérieurs/inférieurs doivent être vus ensemble pour juger probabilistiquement

7. Questions pour vérifier Swing et Correction

En regardant les graphiques réels,
se poser les questions suivantes peut aider :

1. La vague que je regarde est un swing sur quel timeframe ?
   • Journalier / 4 heures / 1 heure ?
2. Jusqu'où le pullback dans cette vague a-t-il progressé ?
   • Quel % du swing précédent
3. Avec quelle zone de support/résistance ce pullback chevauche-t-il ?
   • Zone de timeframe supérieur ou niveau à court terme
4. Où le volume a-t-il le plus explosé ?
   • Dans le swing de direction tendance, ou dans la correction
5. Comment cette structure de vagues se rapporte-t-elle à mon plan de trading ?
   • Est-ce le moment de suivre la direction du swing
   • Ou dois-je attendre que la correction se termine

Prendre l'habitude d'écrire les réponses à ces questions
aide à passer de « regarder les graphiques par intuition »
à progressivement « lire la structure ».

Contenu à venir

Jusqu'ici :

• Structure des chandeliers
• Timeframes
• Volume
• Support/Résistance
• Swing et Correction

nous avons parcouru le langage de base des graphiques.

Ensuite, dans la section Patterns,
nous couvrirons les patterns de chandeliers et patterns graphiques,

• Basés sur les fondations construites jusqu'ici,
  quels patterns ont du sens à quels endroits
• Comment les combiner avec swing/correction/support/résistance
  pour créer des idées de trading pratiques

nous connecterons un par un.