🐋
Торгівля китами

Індикатор CCI: Вимірювання відстані від середнього

У цій статті ми зосередимося на одному індикаторі: Індекс товарного каналу (CCI).

У порівнянні з RSI та Stoch,

  • які підсумовують недавні рухи, нахилені вгору або вниз на обмеженій шкалі,
  • CCI дивиться більш безпосередньо на те, як далеко ціна відійшла від свого середнього.

Наша точка зору така:

Менше "CCI вище +100 = автоматична перекупленість", і більше "Чи є це відхилення CCI, у цьому контексті тренду, здоровим розширенням або виснаженням на пізній стадії?"

Діаграма нижче порівнює:

  • зліва: CCI у сильному висхідному тренді, залишається вище нульової лінії та неодноразово виходить за межі +100,
  • справа: CCI у діапазоні (range), коливається навколо нульової лінії в межах приблизно ±100.

Розуміння цієї різниці допомагає вам вирішити, коли:

  • те саме значення +150 CCI означає
    • сильний поштовх у межах здорового тренду, проти
    • потенційно перерозтягнутої вершини, і
  • те саме -150 означає
    • простір для подальшого падіння у молодому тренді, проти
    • перельоту типу капітуляції на мінімумах діапазону.

1. Що таке CCI? – Міра відхилення від середнього

Концептуально CCI використовує:

  • типову ціну (зазвичай (максимум + мінімум + закриття) / 3),
  • ковзне середнє цієї типової ціни,
  • та міру середнього відхилення,

щоб відповісти:

"На скільки 'одиниць' вище або нижче недавнього середнього торгується ціна зараз?"

На відміну від RSI:

  • шкала CCI не обмежена між 0 та 100,
  • теоретично вона може розширюватися до ±нескінченності.

На практиці трейдери зазвичай зосереджуються на:

  • нульовій лінії,
  • +100 та -100,
  • і іноді ±200

як ключових довідкових рівнях.

Ключовий момент: CCI відстежує, як далеко ціна відхилилася від свого недавнього середнього, тому в сильних трендах він може залишатися позитивним або негативним протягом тривалих періодів.

2. Ключові рівні: Нуль, +100, -100

Найпоширеніші довідкові рівні CCI:

  1. Нульова лінія

    • Ціна близька до свого недавнього середнього.
    • CCI вище нуля → ціна торгується вище середнього (відносна сила).
    • CCI нижче нуля → ціна торгується нижче середнього (відносна слабкість).

  2. Рівень +100

    • Ціна перемістилася значно вище свого недавнього середнього.
    • На початку тренду:
      • може сигналізувати про сильний імпульсний прорив.
    • Пізно в русі або поблизу значного опору:
      • може бути зоною потенційного виснаження/перерозтягнення.

  3. Рівень -100

    • Ціна перемістилася значно нижче свого недавнього середнього.
    • На початку низхідного тренду:
      • може позначати початок сильного тиску продажів.
    • Після тривалих падінь:
      • може відображати продажі типу капітуляції.

Коротко: Нульова лінія → ухил напрямку (вище/нижче середнього) ±100 → величина відхилення та потенційне перерозтягнення.

3. CCI у трендах: Сильні фази проти виснаження

Одна із сильних сторін CCI полягає у виділенні того, де тренд дійсно потужний, проти того, де він згасає.

Діаграма нижче показує:

  • верхня панель: CCI залишається вище нуля і неодноразово штовхає вище +100 під час сильного висхідного тренду,
  • нижня панель: ціна робить нові максимуми, поки піки CCI розвертаються (ведмежа дивергенція) пізно в тренді.

3-1. Фази "Імпульсу" сильного тренду

У висхідному тренді ви часто побачите:

  • різке зростання ціни,
  • CCI стрімко зростає вище +100 або навіть +200,
  • і CCI проводить більшу частину свого часу вище нуля.

Ці фази зазвичай представляють:

  • "справжню силу тренду", і
  • якщо Трендові індикатори, такі як MA або ADX, вже підтверджують висхідний тренд,

це більше зона для уникнення шортингу та пошуку покупок на спадах, ніж зона для сліпої гри проти руху.

3-2. Виснаження на пізній стадії та ведмежа дивергенція

Пізно в тренді поширеним патерном є:

  • ціна друкує трохи вищі максимуми,
  • тоді як піки CCI стають нижчими.

Це фактично говорить:

  • "ціна все ще вище свого середнього, але кожен поштовх менш розтягнутий, ніж попередній."
  • або: тиск тренду слабшає.

Ведмежу дивергенцію CCI тут найкраще розглядати як:

  • "час зменшити переслідування, поступово виходити та посилювати ризик"
  • не "гарантована вершина".

4. CCI у діапазонах та сетапах повернення до середнього

CCI також можна використовувати в діапазонах, але його роль дещо відрізняється порівняно з RSI та Stoch.

  • RSI / Stoch:
    • зосереджуються на відносній позиції в межах обмеженої смуги (0–100).
  • CCI:
    • зосереджується на відстані від середнього.

У діапазонах:

  • максимум діапазону + CCI вище +100 → ціна далеко вище свого середнього на опорі → потенційний кандидат на шорт/повернення до середнього.
  • мінімум діапазону + CCI нижче -100 → ціна далеко нижче свого середнього на підтримці → потенційний кандидат на лонг/відскок.

Однак:

  • коли діапазон ось-ось прорветься в тренд,
  • CCI може залишатися поблизу ±100 деякий час перед проривом,
  • тому поєднання CCI з Підтримкою та Опором і Об'ємом є важливим.

5. Поєднання CCI з іншими індикаторами

CCI, як правило, працює найкраще як частина стеку інструментів, кожен з яких має чітку роль.

  1. Фільтр напрямку тренду

    • Використовуйте Трендові індикатори для класифікації висхідний тренд / низхідний тренд / діапазон.
    • У висхідному тренді ви можете надавати пріоритет лонг сетапам, коли CCI вище нуля.
    • У низхідному тренді ви можете надавати пріоритет шортам, коли CCI нижче нуля.

  2. Комбінація з RSI та Stoch

    • RSI: сильний у моментумі та дивергенції.
    • Stoch: сильний у таймінгу входів/виходів на межах діапазону.
    • CCI:

      додає шар про те, як далеко ціна відійшла від свого середнього поверх того, що кажуть RSI та Stoch.

  3. Управління ризиком та позицією

    • Коли CCI досягає дуже екстремальних значень (наприклад, ±200),
    • часто безпечніше думати в термінах поступового виходу, посилення стопів або ребалансування ризику, замість відкриття нових позицій.
    • У всіх випадках розмір позиції та кредитне плече повинні залишатися в межах ваших правил Управління ризиком.

6. Практичний чек-лист перед торгівлею на CCI

Коли показання CCI привертають вашу увагу, корисно запитати:

  1. Ми в тренді чи в діапазоні? (У трендах використовуйте CCI більше як фільтр напрямку + попередження про ризик; у діапазонах — більше як кандидата на повернення до середнього.)

  2. Як довго CCI залишався вище або нижче нуля? (Довгі періоди вище нуля часто сигналізують про надійний висхідний тренд.)

  3. CCI зараз ближче до +100 чи -100? (Це просто нормальний свінг чи потенційно перерозтягнутий рух?)

  4. Де ціна відносно структури? (Поблизу ключових рівнів з Підтримки та Опору? У якій частині свінгу згідно зі Свінгами проти Корекцій?)

  5. Чи вписуються стоп, ціль та розмір позиції для цієї ідеї в мій план Управління ризиком?

Продовжуючи працювати з осциляторами, намагайтеся зберігати те саме мислення:

Менше про точне число, більше про те, що це число означає в контексті тренду, рівня, структури та ризику.

CCI — це просто інструмент, який додає "відстань від середнього" як ще одну вісь у цю картину.