Supporto e Resistenza: Perché il Prezzo si Ferma e Inverte

Quando si guarda un grafico, è naturale chiedersi:

"Perché il prezzo si ferma, rimbalza o rompe ripetutamente nelle stesse aree?"

Nel mercato, ci sono luoghi in cui molti partecipanti sentono che:
"Qui è economico" o "Qui è costoso".

Questi luoghi sono esattamente:

• Supporto (Support):
  → Un'area in cui il prezzo, mentre scende, tende a fermarsi o rimbalzare verso l'alto.
• Resistenza (Resistance):
  → Un'area in cui il prezzo, mentre sale, tende a essere bloccato o invertire.

In questo articolo tratteremo:

• Il concetto base di supporto e resistenza.
• Perché vederli come zone piuttosto che linee.
• Come selezionare livelli importanti nei timeframe alti.
• La struttura del cambio di ruolo (Supporto → Resistenza e viceversa).
• Fraintendimenti comuni dei principianti su supporto e resistenza.

1. L'intuizione di Supporto e Resistenza

Definito nel modo più semplice:

• Supporto (Support)
  • Un'area in cui, in passato, il prezzo è sceso e l'acquisto è diventato forte,
    impedendogli di scendere ulteriormente.
• Resistenza (Resistance)
  • Un'area in cui, in passato, il prezzo è salito e la vendita è diventata forte,
    impedendogli di salire ulteriormente.

Cioè,
Supporto e resistenza possono essere visti come "tracce di luoghi in cui acquisto e vendita si sono scontrati violentemente in passato".

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Come nell'immagine sopra:

• Quando ci si avvicina alla zona blu in basso, la forza di acquisto aumenta e il prezzo spesso rimbalza.
• Quando ci si avvicina alla zona rossa in alto, la forza di vendita aumenta e il prezzo è spesso bloccato.

La chiave di supporto e resistenza è:

"I luoghi in cui si è combattuto in passato
sono facili da ricordare per le persone in seguito".

Pertanto, quando il prezzo torna a quel livello in seguito,
c'è un'alta probabilità che i partecipanti al mercato mostrino la stessa reazione.

2. Perché vederli come Zone, non Linee

Più qualcuno è principiante, più tende a vedere supporto e resistenza come una singola linea esatta.

"Rimbalzerà esattamente a 23.456 dollari".

Ma il mercato reale:

• A causa di liquidità, slippage e differenze di prezzo tra gli exchange,
• E a causa delle aree di concentrazione degli ordini dei partecipanti,

Non reagisce sempre esattamente allo stesso numero.

Pertanto, in pratica è più utile vederli come:

• Non un singolo prezzo, ma "circa quest'area".
• Una zona con un certo spessore.

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Come nell'immagine sopra:

• Se contrassegnato come una scatola con spessore invece di una linea,
  • Allora piccole perforazioni (stoppini su/giù)
  • e movimenti leggermente esagerati (spikes) sono consentiti,
  • mantenendo la prospettiva che "tutta quest'area è un campo di battaglia".

Se non visto in questo modo:

• A causa del tracciare una linea con una differenza di soli 1-2 tick o dollari,
• Si diventa eccessivamente ossessionati dal fatto che "la linea sia stata rotta o meno".

3. Luoghi rappresentativi che diventano Supporto e Resistenza

Non tutti i livelli possono essere chiamati supporto o resistenza.
Tuttavia, i seguenti luoghi si qualificano come candidati:

3-1. Swing High e Low notevoli

• High e Low che "saltano all'occhio" guardando il grafico passato.
• Specialmente:
  • Vicino a dove si è verificata un'esplosione di volume.
  • O dove è iniziato un movimento con grande ampiezza.

3-2. Parte superiore e inferiore di Box Zone (Range) lunghi

• Se il prezzo si è mosso avanti e indietro all'interno di una scatola per un po':
  • Parte superiore della scatola: Candidato resistenza.
  • Parte inferiore della scatola: Candidato supporto.

3-3. Punto di partenza di un trend forte

• "Zona di decollo" dove è iniziata una salita o discesa ripida.
• Quando il prezzo ritesta quel luogo in seguito,
  il mercato spesso reagisce di nuovo.

Dopo aver trovato prima questi candidati,
applica il contenuto di Timeframe (Timeframes):

• Lascia solo quelli significativi nei timeframe alti.
• E nei timeframe bassi, cerca tempi di ingresso dettagliati al loro interno.

4. La forza di Supporto e Resistenza nei Timeframe Alti

Uno dei principi più importanti quando si tratta di supporto e resistenza è:

"Più alto è il timeframe del livello, più è importante".

Come abbiamo visto in Timeframe:

• Candele di timeframe lungo come Giornaliero o 4 Ore,
• Contengono più tempo e transazioni più condensate.

Pertanto:

• Un luogo bloccato più volte su base giornaliera,
• Un supporto mantenuto per molto tempo su base 4 ore,

È probabile che sia un prezzo osservato da molti più partecipanti
rispetto a un livello di 5 o 15 minuti.

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In pratica, di solito si approccia in questo ordine:

• Nel Giornaliero/4 Ore:
  • Contrassegna prima solo alcune delle grandi aree di supporto/resistenza più notevoli.
• Nel 1 Ora/15 Minuti:
  • All'interno dell'area superiore,
  • Regola finemente dove sta effettivamente avvenendo la reazione
  • e dove entrare/uscire.

Facendo questo:

• Non si viene influenzati da piccoli livelli insignificanti.
• Si possono aggiungere dettagli mentre si mantengono solo le aree veramente importanti.

5. Ciò che era Supporto diventa Resistenza, e viceversa

C'è un concetto spesso menzionato in supporto e resistenza:

"Inversione di Ruolo (Role Reversal)"
Fenomeno in cui il supporto rotto diventa resistenza,
e la resistenza rotta diventa supporto.

Per esempio:

• Un prezzo che ha agito come supporto per molto tempo,
  dopo essere stato rotto con forza verso il basso,
• Quando il prezzo risale vicino a quel luogo in seguito,
  • Quell'area questa volta agisce come resistenza.

O anche la situazione opposta accade spesso.

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Uno dei motivi per cui questo fenomeno accade spesso è:

• Le persone che hanno comprato in quell'area all'inizio
  vanno in perdita quando il supporto viene rotto,
• E quando il prezzo risale
  e si avvicina lì,
  • Con la mentalità di "usciamo vicino al pareggio (breakeven)",
  • La pressione di vendita può diventare forte.

Allo stesso modo:

• Quando una resistenza che non poteva essere superata per molto tempo viene rotta con forza,
• E dopo che il prezzo si è stabilizzato un po' sopra,
• Quando ritesta vicino a quella resistenza (correzione),

Quell'area diventa spesso un nuovo supporto.

6. Errori Comuni in Supporto e Resistenza

Supporto e resistenza sembrano semplici,
ma è una parte in cui molti fraintendimenti emergono nella pratica.

6-1. "Un luogo che ha reagito una volta = Muro di ferro eterno"

• Che un luogo abbia tenuto bene in passato
  non significa che giocherà quel ruolo per sempre.
• Se la struttura del mercato, i partecipanti o l'ambiente macro cambiano,
  la percezione di economico/costoso per lo stesso prezzo cambia.

Supporto e resistenza sono solo luoghi potenzialmente significativi,
non muri assoluti.

6-2. Ossessione per una singola linea

• Regolare la linea per una differenza di pochi tick/dollari come 23.500 o 23.520,
• E diventare eccessivamente ossessionati dal fatto che "la linea sia stata rotta o meno".

Come menzionato prima,
in pratica è più realistico vederli come zone.

6-3. Attaccarsi solo ai livelli di timeframe basso

• Livelli visibili solo nei grafici a 1 o 5 minuti
  possono essere ignorati o rotti rapidamente se la struttura superiore non è nota.
• L'importante è:
  • All'interno del livello di timeframe alto,
  • Il livello di timeframe basso si trova in quale posizione.

Se dai troppo significato
a un livello basso che è in conflitto con un livello alto,
finirai per operare separatamente dal piano.

7. Checklist semplice quando si disegnano Supporto e Resistenza

Quando si contrassegnano i livelli su un grafico reale,
è utile porsi le seguenti domande:

1. In quale timeframe questo livello è più evidente?
   • Giornaliero / 4 Ore / 1 Ora / 15 Minuti?
   • Più è alto, più è probabile che sia un livello importante.
2. Cosa è successo in quest'area in passato?
   • Inversione forte?
   • Box (range) lungo?
   • Picco di volume?
3. Come sta reagendo il prezzo attuale a questo livello?
   • Basato su Basi delle Candele,
     quali candele stanno apparendo.
   • Basato su Volume,
     se il volume sta diminuendo o esplodendo.
4. Quando questo livello viene rotto, qual è la probabilità di inversione di ruolo?
   • È un luogo in cui il supporto rotto potrebbe diventare resistenza?
   • È un luogo in cui la resistenza rotta potrebbe diventare supporto?

Se organizzi le risposte a queste domande,
sarai in grado di progettare molto più chiaramente
"quale pattern o strategia applicare in base a questo livello"
nelle parti Pattern e Strategia successive.

Contenuti che seguiranno

Supporto e resistenza sono il "lavoro di trovare luoghi in cui il prezzo reagisce in modo significativo" sul grafico.

Nel prossimo articolo, tratteremo Swing e Correzione (Correction), e vedremo:

• Quale movimento all'interno di un trend è l'onda principale.
• Quale movimento al suo interno è l'onda di correzione.
• E come questa struttura d'onda si collega a supporto e resistenza.

Continua in Swing vs Correction.