🐋
การซื้อขายวาฬ

กลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม: ขี่คลื่นลูกใหญ่และถือครองให้นาน

ในส่วนนี้ เราจะเน้นไปที่ กลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม (Trend Following Strategy)

  • มากกว่า "ซื้อต่ำและขายสูง"
  • ประเด็นสำคัญคือ "ตัดสินใจทิศทางใหญ่ก่อนและเทรดในทิศทางนั้นเท่านั้น"

เทรดเดอร์ผู้ติดตามแนวโน้มในตำนาน Ed Seykota ทิ้งคำพูดนี้ไว้:

"แนวโน้มคือเพื่อนของคุณ (The trend is your friend)."

นี่ไม่ได้หมายความว่าให้เชื่อคำพูดเหล่านี้ตามตัวอักษร แต่ใกล้เคียงกับความหมายของ:

  • แทนที่จะพยายามเดาทิศทางของตลาด
  • สิ่งสำคัญคือ คุณสามารถขี่แรงที่กำลังดำเนินอยู่ได้นานแค่ไหน

แผนภาพด้านล่างแสดงการเปรียบเทียบระหว่าง:

  • ซ้าย: ตัวอย่างที่มุ่งเป้าไปที่ การเข้าซื้อแบบแบ่งส่วนและการต่อเนื่องของแนวโน้มตามเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ในแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง
  • ขวา: ตัวอย่างที่สัญญาณการติดตามแนวโน้มเดียวกันนำไปสู่การตัดขาดทุนบ่อยครั้งในตลาดแบบกล่อง (Range)

เคียงข้างกัน

การเข้าใจความแตกต่างนี้ช่วยอย่างมากในการแยกแยะระหว่าง:

  • "ตลาดที่กลยุทธ์การติดตามแนวโน้มทำงานได้ดี" และ
  • "ตลาดที่มีแต่การตัดขาดทุนซ้ำๆ"

1. กลยุทธ์การติดตามแนวโน้มคืออะไร? – การติดตามแทนการเดา

แนวคิดพื้นฐานของการติดตามแนวโน้มนั้นเรียบง่าย

"แทนที่จะพยายามเดาจุดต่ำสุดหรือจุดสูงสุด แม้ว่าเราจะขึ้นรถไฟแนวโน้มที่เริ่มไปแล้ว ช้าไปหน่อย ไปกับมันให้สุดจนกว่าจะจบ"

ในทางปฏิบัติ มักจะออกแบบโดยการรวม:

2. เมื่อไหร่ที่มันทำงานได้ดี และเมื่อไหร่ที่ยาก?

ประสิทธิภาพของกลยุทธ์การติดตามแนวโน้มขึ้นอยู่กับ สภาพแวดล้อมของตลาด อย่างมาก

2-1. สภาพแวดล้อมที่ทำงานได้ดี

  • เมื่อเห็น แนวโน้มขาขึ้นหรือขาลงที่ชัดเจน ในรายวันหรือ 4 ชั่วโมง
  • ดังที่เราเห็นใน Swing vs Correction เมื่อ โครงสร้าง Swing ↔ Correction ซ้ำกันค่อนข้างสะอาด
  • เมื่อความชันของ DMI/ADX และ MA ของ ตัวบ่งชี้แนวโน้ม ชี้ไปในทิศทางเดียวอย่างชัดเจน

ในช่วงเวลาเช่นนี้ โครงสร้างกำไรและขาดทุนของการติดตามแนวโน้มถูกสร้างขึ้นโดย:

  • การตัดขาดทุนเล็กน้อยไม่กี่ครั้ง และ
  • จำนวน การเทรดที่มีกำไรมหาศาล จำนวนน้อย

2-2. สภาพแวดล้อมที่ยากลำบาก

ในทางตรงกันข้าม ประสิทธิภาพมักจะแย่ในสภาพแวดล้อมต่อไปนี้:

  • ตลาดแบบกล่อง (Range): ทิศทางเปลี่ยนเฉพาะที่ด้านบนและด้านล่าง และตรงกลางคือสัญญาณรบกวน (Noise)
  • ก่อนและหลังเหตุการณ์มหภาค เมื่อ Whipsaw ไร้ทิศทางเกิดขึ้นซ้ำๆ
  • ตาม ตัวบ่งชี้ความผันผวน ส่วนที่มีความผันผวนสูงแต่ไม่มีทิศทาง

ในกรณีเช่นนี้:

  • สัญญาณการติดตามแนวโน้มนำไปสู่การตัดขาดทุนบ่อยครั้ง
  • และ โครงสร้างของ "การถือครองทิศทางเดียวเป็นเวลานาน" ไม่ออกมาดี

ดังนั้น ในกลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม:

  1. แยกแยะก่อนว่าตลาดเป็นตลาดแนวโน้มหรือตลาดแบบกล่อง
  2. และในตลาดแบบกล่อง:
    • ลดการเทรด หรือ
    • เปลี่ยนไปใช้กลยุทธ์ด้าน กลยุทธ์ Mean Reversion
    • หรือพิจารณาตัวเลือกในการรอดูสถานการณ์

3. กลยุทธ์การติดตามแนวโน้มแต่ละแบบที่ครอบคลุมในส่วนนี้

ในส่วนนี้ เราครอบคลุมกลยุทธ์การติดตามแนวโน้มที่แบ่งออกเป็นกลยุทธ์ย่อยต่อไปนี้

3-1. ตามเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่: MA, MA-60, Golden/Death Cross

  • กลยุทธ์ Moving Average กลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม Moving Average พื้นฐาน → วิธีการกำหนดทิศทางแนวโน้มและเกณฑ์การเข้าเมื่อย่อตัวด้วยการรวม MA ระยะสั้น กลาง และยาว

  • กลยุทธ์ Moving Average 60 วัน กลยุทธ์ Swing ที่เน้น MA-60 → วิธีการออกแบบ Swing โดยวางเส้น 60 วัน (หรือ MA ระยะยาวที่คล้ายกัน) เป็น "เส้นแนวโน้มที่สำคัญ" ตามรายวัน

  • กลยุทธ์ Golden/Death Cross กลยุทธ์ Golden Cross และ Death Cross → กลยุทธ์ที่ตีความการตัดกันของ MA ระยะสั้นและ MA ระยะยาวว่าเป็นสัญญาณการเปลี่ยนแนวโน้มหรือการเสริมแนวโน้ม

3-2. ตามโมเมนตัม: MACD, DMI/ADX

  • กลยุทธ์ MACD กลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม MACD → วิธีการใช้การตัดกันของสัญญาณ MACD และการทะลุเส้นศูนย์เป็นสัญญาณการเสริม/อ่อนกำลังของแนวโน้ม

  • กลยุทธ์ DMI/ADX กลยุทธ์ตัวกรองความแข็งแกร่งของแนวโน้ม DMI/ADX → วิธีการกรอง "ว่าส่วนนี้คุ้มค่าที่จะติดตามแนวโน้มตอนนี้หรือไม่" โดยใช้ +DI, -DI และ ADX

3-3. โครงสร้างผสม: Ichimoku Trend Following

  • กลยุทธ์ Ichimoku Cloud กลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม Ichimoku (Ichimoku Cloud) → วิธีการดูแนวโน้มและแนวรับ/แนวต้านในเวลาเดียวกันโดยใช้เมฆ เส้น Conversion/Base และเส้น Shifted

ในแต่ละเอกสาร:

  • ในสภาพแวดล้อมตลาดเดียวกัน เราจะเปรียบเทียบ วิธีที่เกณฑ์การติดตามแนวโน้มที่แตกต่างกันให้สัญญาณในเวลาที่ต่างกัน
  • และกลยุทธ์ใดที่ ช้าแต่ปลอดภัย และกลยุทธ์ใดที่ เร็วแต่เปราะบางต่อสัญญาณรบกวน

4. หลักการทั่วไปของกลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม

แม้ว่ากลยุทธ์แต่ละแบบจะแตกต่างกัน แต่กลยุทธ์ในซีรีส์การติดตามแนวโน้มมีหลักการร่วมกัน

  1. ขาดทุนสั้น กำไรยาว

    • ดังที่เราเห็นใน การจัดการความเสี่ยง
    • เป็นโครงสร้างที่สร้างกำไรและขาดทุนโดยรวมโดยการขี่แนวโน้มใหญ่สองสามครั้ง
    • แม้ว่าคุณจะทนต่อการขาดทุนเล็กน้อยหลายครั้ง

  2. เกณฑ์การยกเลิก (Invalidation) ที่ชัดเจน

    • เกณฑ์ในการยอมรับว่า "สมมติฐานแนวโน้มของฉันผิด" หากราคาลดลงต่ำกว่าระดับนี้
    • มักจะกำหนดโดย:
      • Swing Low/High ล่าสุด
      • การหลุดจาก MA หลัก
      • การหลุดจากเมฆ Ichimoku ฯลฯ

  3. แผนสำหรับการเข้าแนวโน้มใหม่

    • แนวโน้มที่แข็งแกร่งให้ การปรับฐานและสัญญาณรบกวน ตรงกลาง
    • หากไม่มีแผนว่า จะเข้าใหม่ที่ไหน หลังจากตัดขาดทุน
      • เป็นเรื่องง่ายที่จะออกด้วยการตัดขาดทุนในช่วงต้นของแนวโน้มใหญ่
      • และจับได้แค่ส่วนท้ายของแนวโน้มเท่านั้น

  4. ขนาดตำแหน่งและกลยุทธ์แบบแบ่งส่วน

    • แทนที่จะเดิมพันใหญ่ตั้งแต่ต้น
    • ภายในกฎขนาดตำแหน่งของ การจัดการความเสี่ยง
    • เราต้องการโครงสร้างที่ เราเพิ่มแบบแบ่งส่วน (Pyramiding) เมื่อแนวโน้มได้รับการยืนยัน
    • หรือในทางกลับกัน ลดแบบแบ่งส่วนเมื่อแนวโน้มอ่อนลง

5. จะศึกษาต่ออย่างไร?

เพื่อใช้กลยุทธ์การติดตามแนวโน้มอย่างถูกต้อง เราแนะนำให้ศึกษาตามขั้นตอนด้านล่าง

  1. ทบทวนบริบทพื้นฐาน

  2. ทำความเข้าใจตัวบ่งชี้แนวโน้ม

    • ใน ตัวบ่งชี้แนวโน้ม ทำความเข้าใจแนวคิดพื้นฐานของ MA, MACD, Ichimoku, DMI/ADX และมุมมองของ "การกำหนดแนวโน้ม" ก่อน

  3. ภาพรวมกลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม (เอกสารปัจจุบัน)

    • สรุปภาพรวมว่ามีกลยุทธ์อะไรบ้าง และแต่ละกลยุทธ์พยายามติดตามแนวโน้มจากมุมมองใด

  4. เอกสารกลยุทธ์รายบุคคล

  5. มุมมองการจัดการความเสี่ยงและพอร์ตโฟลิโอ

6. คำถามที่ต้องตรวจสอบก่อนนำไปใช้จริง

เมื่อใช้กลยุทธ์การติดตามแนวโน้มในบัญชีจริง เป็นการดีที่จะตอบคำถามด้านล่างอย่างน้อยด้วยตัวคุณเอง

  1. "ตลาดปัจจุบันเป็นตลาดแนวโน้มหรือตลาดแบบกล่อง?" (อ้างอิง ตัวบ่งชี้แนวโน้ม, Swing vs Correction)

  2. "กลยุทธ์ของฉันได้รับการปรับให้เหมาะสมสำหรับแนวโน้มใด (ระยะเวลา/ความแข็งแกร่ง)?" ตัวอย่าง: แนวโน้มระยะกลางตามรายวัน / แนวโน้มระยะสั้นตาม 4 ชั่วโมง ฯลฯ

  3. "เกณฑ์การตัดขาดทุนและเกณฑ์การยกเลิกชัดเจนหรือไม่?"

  4. "มีแผนการเข้าใหม่หรือไม่ หรือจบลงเมื่อคุณผิดพลาดครั้งเดียว?"

  5. "ในกรณีที่ใช้หลายกลยุทธ์พร้อมกัน ความเสี่ยงของบัญชีทั้งหมดอยู่ภายในกฎของ การจัดการความเสี่ยง หรือไม่?"

เป็นขั้นตอนต่อไป ผ่านเอกสาร

เราจะดู กลยุทธ์การติดตามแนวโน้ม Moving Average พื้นฐานที่สุด พร้อมกับเกณฑ์การเข้า การออก และการจัดการความเสี่ยงที่เฉพาะเจาะจง